云南警官学院函授《保险学》学习课程-决定寿险产品价格的三个因素

院校:江西科技师范大学研究生培训 发布时间:2021-04-10 13:53:12

    决定寿险产品价格的三个因素

    寿险产品的定价是一个复杂的过程,它是由精算师按照充足、适当、无不公平的歧视等原则,依据以下三个主要因素来进行的;(1)死亡率,它是指一组被保险人的预计死亡率。(2) 投资收益,它是指保险公司经由投资而可能赚取的收益。(3)费用,它是指保险公司签发保单所花费的所有费用和保险公司的运营成本。

    (一)死亡率

    为确定未来需要多少资金来支付索赔,保险公司必须能够精确估计发生索赔的次数和时间。因此,在对寿险产品进行定价时,保险公司需要预测出一组被保险人中每年将发生的死亡人数。需要指出的是,精算师所关心的是给定一组被保险人中发生的死亡人数,而并不关心张三或者李四哪一位被保险人将死亡。

    确定死亡率的重要基础是生命表。寿险保险人利用生命表可以看做是确定一组寿险保单价格的首要步骤。 生命表又称死亡表,保险公司可以借助它较为合理地预测某-特定被保险 人团体在给定年龄组的死亡(生存)状况.也即预测在特定年度内每一年龄组中可能有多少人死亡。 在现实中,实际发生的死亡率可能因组而异,有的组可能高于预期水平,有的组可能低于预期水平,因此,这些差异将可能相互抵消。

    经验表明,男性和女性的死亡率不同,吸烟者和不吸烟者的死亡率不同,因此,保险人用以计算保费的生命表也可以分为男性非吸烟者和男性吸烟者生命表,女性非吸烟者和女性吸烟者生命表。此外,经验还表明,购买年金的被保险人其经济情形及身体状况通常较购买死亡保险的被保险人为好,前者的死亡率通常低于后者,故生命表也有寿险生命表和年金生命表之区分。

    (二)投资收益

    保险公司在确定保单价格时应考虑的第二个因素是投资收益。显然,保费收入:是用以支付寿险理赔资金的主要来源。因为保费的收取与赔偿给付在时间上存在差异性,这种时间差使保险企业在资本金和公积金之外,还有相当数量的资金在较长时间内处于相对闲置状态,因此,保险人可以在此期间将其进行投资。国际经验表明,寿险公司可以通过许多渠道进行投资,如投资于政府债券、公司债券公司股票.抵押贷款保单贷款、房地产等。我们将在保险投资一章中对此进行详细介绍。

    (三)费用

    公司的运营成本是寿险产品定价必须考虑的第三个因素。运营成本包括销售和佣金成本建立和维持总公司及分支机构的费用、雇员薪 金、税收、股东分红(如果是股份公司)等。为了补偿上述这些运营成本及获得预期利润,保险公司必须在净保费的基础上加收一笔保费,这一保费被称为附加保费。净保费与附加保费之和称为毛保费,它是保险人销售保单时向投保人收取的总保费。

    以上我们简要讨论了保险人在计算寿险保单时必须考虑的三个因素:死亡率、投资收益和费用。需要指出的是,保险人用以表述保单成本的方式将随保单类型的变化而有所不同。有些保单成本,如万能寿险保单分别规定了保险人补偿死亡费用和经营费用所需的金额,以及用于计算保费的投资回报率;而其他一些保单,如定期寿险和终身寿险保单则仅笼统规定了保险人对保单收取的毛保费。